Không có hồi kết cho sự mất cân bằng cung cầu năng lượng mặt trời

Các vấn đề về chuỗi cung ứng năng lượng mặt trời bắt đầu từ năm ngoái với giá cao và tình trạng thiếu hụt polysilicon vẫn tiếp diễn đến năm 2022. Nhưng chúng ta đã thấy sự khác biệt rõ rệt so với dự đoán trước đó rằng giá sẽ giảm dần theo từng quý trong năm nay. Alan Tu của PV Infolink thăm dò tình hình thị trường năng lượng mặt trời và đưa ra những hiểu biết sâu sắc.

PV InfoLink dự báo nhu cầu mô-đun PV toàn cầu sẽ đạt 223 GW trong năm nay, với dự báo lạc quan là 248 GW. Công suất lắp đặt tích lũy dự kiến ​​sẽ đạt 1 TW vào cuối năm.

Trung Quốc vẫn thống trị nhu cầu PV. Nhu cầu mô-đun 80 GW do chính sách thúc đẩy sẽ thúc đẩy sự phát triển của thị trường năng lượng mặt trời. Đứng thứ hai là thị trường châu Âu, nơi đang nỗ lực đẩy nhanh quá trình phát triển năng lượng tái tạo để thoát khỏi khí đốt tự nhiên của Nga. Châu Âu dự kiến ​​sẽ chứng kiến ​​nhu cầu mô-đun 49 GW trong năm nay.

Thị trường lớn thứ ba, Hoa Kỳ, đã chứng kiến ​​cung và cầu đa dạng kể từ năm ngoái. Bị gián đoạn bởi Lệnh giải phóng Withhold (WRO), nguồn cung không thể bắt kịp với nhu cầu. Hơn nữa, cuộc điều tra về hành vi lách luật ở Đông Nam Á năm nay gây ra thêm sự không chắc chắn trong nguồn cung cell và module cho các đơn đặt hàng của Hoa Kỳ và làm tăng thêm tỷ lệ sử dụng thấp ở Đông Nam Á trong bối cảnh tác động của WRO.

Kết quả là, nguồn cung cho thị trường Hoa Kỳ sẽ không đáp ứng đủ nhu cầu trong suốt năm nay; nhu cầu về mô-đun sẽ duy trì ở mức 26 GW của năm ngoái hoặc thậm chí thấp hơn. Ba thị trường lớn nhất cùng nhau sẽ đóng góp khoảng 70% nhu cầu.

Nhu cầu trong quý đầu tiên của năm 2022 vẫn ở mức khoảng 50 GW, mặc dù giá vẫn liên tục ở mức cao. Tại Trung Quốc, các dự án bị hoãn lại từ năm ngoái đã được khởi công. Trong khi các dự án lắp trên mặt đất bị hoãn lại do giá mô-đun cao trong ngắn hạn và nhu cầu từ các dự án phát điện phân tán vẫn tiếp tục do độ nhạy giá thấp hơn. Tại các thị trường bên ngoài Trung Quốc, Ấn Độ đã chứng kiến ​​tình trạng rút hàng tồn kho mạnh trước khi áp dụng thuế hải quan cơ bản (BCD) vào ngày 1 tháng 4, với nhu cầu từ 4 GW đến 5 GW trong quý đầu tiên. Nhu cầu ổn định tiếp tục ở Hoa Kỳ, trong khi Châu Âu chứng kiến ​​nhu cầu mạnh hơn dự kiến ​​với các yêu cầu đặt hàng và ký kết mạnh mẽ. Sự chấp nhận của thị trường EU đối với giá cao hơn cũng tăng lên.

Nhìn chung, nhu cầu trong quý 2 có thể được thúc đẩy bởi thế hệ phân tán và một số dự án quy mô tiện ích ở Trung Quốc, trong khi hàng tồn kho mô-đun mạnh mẽ của châu Âu bị rút ra trong bối cảnh quá trình chuyển đổi năng lượng được đẩy nhanh và nhu cầu ổn định từ khu vực Châu Á - Thái Bình Dương. Mặt khác, Hoa Kỳ và Ấn Độ dự kiến ​​sẽ chứng kiến ​​nhu cầu giảm dần, lần lượt là do cuộc điều tra chống lách luật và tỷ lệ BCD cao. Tuy nhiên, nhu cầu từ tất cả các khu vực cùng nhau tích lũy 52 GW, cao hơn một chút so với quý 1.

Với mức giá hiện tại, công suất lắp đặt được đảm bảo của Trung Quốc sẽ thúc đẩy việc rút hàng tồn kho từ các dự án quy mô tiện ích trong quý 3 và quý 4, trong khi các dự án phát điện phân tán sẽ tiếp tục. Trong bối cảnh này, thị trường Trung Quốc sẽ tiếp tục tiêu thụ khối lượng lớn các mô-đun.

Nhìn chung, nhu cầu trong nửa cuối năm sẽ vượt qua nửa đầu năm. PV Infolink dự đoán nhu cầu sẽ tăng dần theo thời gian và đạt đỉnh vào quý IV.

Thiếu hụt polysilicon

Như thể hiện trong biểu đồ (bên trái), nguồn cung polysilicon đã được cải thiện so với năm ngoái và có khả năng đáp ứng nhu cầu của người dùng cuối. Tuy nhiên, InfoLink dự đoán rằng nguồn cung polysilicon sẽ vẫn thiếu hụt do các yếu tố sau: Thứ nhất, sẽ mất khoảng sáu tháng để các dây chuyền sản xuất mới đạt công suất tối đa, nghĩa là sản lượng bị hạn chế. Thứ hai, thời gian để công suất mới đi vào hoạt động khác nhau giữa các nhà sản xuất, với công suất tăng chậm trong quý đầu tiên và quý thứ hai, sau đó tăng đáng kể trong quý thứ ba và quý thứ tư. Cuối cùng, mặc dù sản xuất polysilicon vẫn tiếp tục, nhưng sự bùng phát trở lại của Covid-19 tại Trung Quốc đã làm gián đoạn nguồn cung, khiến nước này không thể đáp ứng nhu cầu từ phân khúc wafer, vốn có công suất rất lớn.

Xu hướng giá nguyên liệu thô và BOM quyết định giá mô-đun có tiếp tục tăng hay không. Giống như polysilicon, có vẻ như khối lượng sản xuất hạt EVA có thể đáp ứng nhu cầu từ ngành mô-đun trong năm nay, nhưng việc bảo trì thiết bị và đại dịch sẽ dẫn đến mối quan hệ cung-cầu mất cân bằng trong ngắn hạn.

Giá chuỗi cung ứng dự kiến ​​sẽ vẫn ở mức cao và sẽ không giảm cho đến cuối năm, khi năng lực sản xuất polysilicon mới đi vào hoạt động hoàn toàn. Năm tới, hy vọng toàn bộ chuỗi cung ứng có thể phục hồi ở trạng thái lành mạnh, cho phép các nhà sản xuất mô-đun và nhà cung cấp hệ thống căng thẳng lâu dài được thở phào nhẹ nhõm. Thật không may, việc cân bằng giữa giá cao và nhu cầu mạnh mẽ vẫn là chủ đề thảo luận chính trong suốt năm 2022.

Về tác giả

Alan Tu là trợ lý nghiên cứu tại PV InfoLink. Ông tập trung vào các chính sách quốc gia và phân tích nhu cầu, hỗ trợ biên soạn dữ liệu PV cho từng quý và điều tra phân tích thị trường khu vực. Ông cũng tham gia vào nghiên cứu giá cả và năng lực sản xuất trong phân khúc pin, báo cáo thông tin thị trường xác thực. PV InfoLink là nhà cung cấp thông tin tình báo thị trường PV mặt trời tập trung vào chuỗi cung ứng PV. Công ty cung cấp báo giá chính xác, thông tin chi tiết đáng tin cậy về thị trường PV và cơ sở dữ liệu cung/cầu thị trường PV toàn cầu. Công ty cũng cung cấp lời khuyên chuyên nghiệp để giúp các công ty luôn đi trước đối thủ cạnh tranh trên thị trường.